Товарная биржа: что это такое, описание и особенности

Товарная биржа: что это такое, описание и особенности

Однако официальные товарные биржи появились гораздо позже, но раньше фондовых. Так, первую товарную биржу создали в Брюгге в конце первого десятилетия 15 века, а первая организованная товарная биржа открылась в Антверпене в начале 60-х 15 века. Это не было конкретное здание, все торги проводились на площади. Здание появилось только в 1531 году.

В России первая биржа появилась в 1703 году по голландскому образцу. Затем в советский период бирж на территории СССР не существовало, и только в начале 90-х с возвращением рыночной экономики появились и биржи. Сегодня Россия торгует множеством биржевых товаров: энергетическим сырьём, драгоценными и цветными металлами, сельскохозяйственными продуктами и зерном и т.д.

Для обывателя, не связанного с финансовой средой, смысл биржевых товаров не особо ясен: одно дело драгоценные металлы или алмазы, но зачем совершать сделки с тем, что по сути является частью жизни каждого из нас. Зачем торговать на бирже кофе, льном, какао-бобами, пшеницей, кукурузой, соей и рисом?

Однако товарная биржа — важнейший элемент рыночной экономики, это площадка оптовой торговли с чистой конкуренцией, где страны, корпорации и инвесторы заключают спекулятивные контракты и обмениваются ценными биржевыми товарами.

Давайте рассмотрим подробнее товарные биржи и рынки, чтобы понять, насколько это ценный и интересный инструмент для опытного инвестора и для любого частного инвестора, желающего грамотно диверсифицировать свой инвестиционный портфель.

Обратимся к экономической теории и вспомним определение товара. Товар — это результат труда (неважно — по созданию, или возделыванию, или добыче). Товар обладает важными характеристиками: он способен удовлетворять потребности покупателей и способен обмениваться на другие товары. Таким образом, он имеет потребительскую и меновую стоимость.

Товарный рынок — это сложная система товарного обмена и сопутствующих ему хозяйственных отношений. Рынок характеризуется несколькими параметрами: спросом и предложением, ценовой политикой. Товарная биржа — как раз важнейшая часть экосистемы товарного рынка, посредством которой происходит купля-продажа и перераспределение благ между конкретными компаниями и целыми странами.

  • Ёмкость рынка — предельный объём товара, который можно реализовать в условиях наличного платёжеспособного спроса, цены реализации и существующего предложения.
  • Потенциал развития товарных рынков по отраслям, составляющим глобальный товарный рынок страны.
  • Диверсификация товарного рынка — охват конкретным товаром всех потребностей (в том числе связанных с географическими и прочими факторами).
  • Качество реализуемого товара — набор свойств, которые покрывают повышенные требования покупателей к соблюдению норм, правил и т.д.
  • Конкурентоспособность товара на рынке — способность товара соответствовать всем предъявляемым рыночным требованиям.

Чтобы понять, что такое сделки на товарной бирже, достаточно вспомнить её второе название — фьючерсная биржа. В целом сделки на товарных биржах делятся на сделки на реальные товары (когда есть поставка) и на срочные (по сути, спекулятивные). Срочными сделками считаются форвардные и фьючерсные контракты, опционы и варранты.

Самым популярным типом сделок на товарной бирже считаются фьючерсы. Участники рынка заключают сделки в форме фьючерсных контрактов на поставку различных товаров. Фьючерсы торгуются путём открытого конкурсного аукциона. Напомним, фьючерсный контракт — это право купить или продать конкретный актив в установленный срок по заранее оговорённой сторонами цене. Разумеется, в основной своей массе, продавцы фьючерсного контракта не отгружают товар, а покупатели не забирают его себе — просто в день истечения контракта происходит его аннулирование и взаимозачёт покупки и продажи. То есть фактически стороны контракта спекулятивно участвуют в хеджировании риска, связанного с изменением цены на товар под воздействием различных факторов. Хотя, конечно, бывают и физические поставки товара — по договорённости продавца и покупателя.

На фьючерсных рынках участвуют два типа инвесторов: коммерческие и институциональные пользователи товаров, которые хеджируют свои риски; спекулянты, которые нацелены исключительно на извлечение прибыли из изменения цен на товары. У фьючерсных сделок на товарных рынках есть свои достоинства и недостатки.

  • это игра на базовом товаре, и факторы воздействия на его цену довольно очевидны;
  • можно использовать плечо для того, чтобы получить более высокую прибыль;
  • можно работать с длинными и короткими сделками.
  • фьючерсные рынки крайне нестабильны, и неопытный инвестор, совершающий прямые инвестиции, может понести слишком высокие риски;
  • кредитное плечо, в одних условиях увеличивающее прибыль, может увеличить убытки;
  • товары подвержены влиянию слишком форс-мажорных и непредсказуемых факторов (от политической обстановки, ведущихся войн до погоды и набегов саранчи).

  • Нью-Йоркская товарная биржа (NYMEX) — специализируется на нефтепродуктах и металлах.
  • Чикагская товарная биржа (CME) — одна из старейших бирж, которая работает более 100 лет со сделками с товарным обменом. На ней обращаются молочные продукты, мясо, бекон, пиломатериалы, каучук, домашний скот, удобрения. Также Чикагская биржа оперирует процентными ставками и фондовыми индексами.
  • Нью-Йоркский совет по торговле (NYBOT) — товарная биржа в США, которая появилась раньше остальных. Она специализируется на скоропортящихся пищевых товарах: сахаре, кофе, сельскохозяйственных продуктах.
  • Токийская товарная биржа (TOCOM) — биржа в Японии, которая торгуется на всех товарах, включая золото, платину, серебро, джут, каучук, шерсть, хлопок и нефть.
  • Биржа металлов Лондон (LME) — крупнейшая площадка для торговли металлами.

Помимо перечисленных, биржи есть в других точках планеты, например, в Индии, Шанхайская фьючерсная биржа в Китае, BM&F Bovespa в Бразилии.

Разделение существует также и по городам — географическим центрам биржевой торговли. Например, сделки на кофе заключаются в Париже, Гавре, Гамбурге, Амстердаме, Роттердаме, а на рис — в Амстердаме, Милане и Роттердаме.

Читайте также:
Тарифный коэффициент: что это такое, описание и особенности

Товарные рынки, в первую очередь, можно классифицировать по географическому признаку (рынок Северной Америки, рынок Африки, рынок Западной Европы, рынок Восточной Европы и России и т.д.) Все эти рынки специализируются на определённых группах товаров и сырья. Соответственно, обмен происходит между странами и между корпорациями, владеющими активами в этих странах.

Нас же больше интересует разделение по товарно-отраслевым признакам, при котором товарный рынок делится на классы и подклассы.

Рынки услуг: рынок научных изобретений, рынок услуг перевозок и транспорта, рынок иных услуг.

Рынки сырья и полуфабрикатов (как раз те, которые имеют прямое отношение к товарным биржам): рынок сырья для промышленности, рынок топливных материалов, рынок драгоценных и цветных металлов, рынок лесных товаров и древесины, рынок сельскохозяйственной продукции.

Рынки готовых изделий: рынок машин и оборудования, рынок промышленных изделий (лёгкой и тяжелой промышленности).

  • монополистический (преобладает один поставщик);
  • олигополистический (несколько крупных поставщиков);
  • атомистический (товара мало и конкурентная борьба усиливается).

И, наконец, ещё одна классификация определяется степенью регулирования государством и механизмами внутри рынка. Первый тип — открытый сектор, который включает в том числе свободный рынок, которому и принадлежит биржевая торговля. Второй тип — закрытый сектор, включающий внутрифирменные поставки, встречную и специальную торговлю и т.д. В закрытом секторе контрагенты имеют отношения, связанные не только с коммерцией. Операции на рынках, принадлежащих к открытому сектору, носят исключительно коммерческий характер.

Мы не случайно так подробно рассмотрели товарные рынки — глубокое понимание их особенностей и процессов позволяет принимать инвестиционные решения и выстраивать грамотные инвестиционные стратегии.

Частные инвесторы предпочитают валютные и фондовые рынки, многие из них игнорируют товары. Между тем, товарные рынки — отличный способ инвестировать в ситуации экономической неопределённости и высокой инфляции. Однако, это всё же довольно рисковый способ приумножить свой капитал. Тем не менее, стоит включить товары в свой инвестиционный портфель — это даст значительную диверсификацию, особенно в кризисных условиях.

  • Сырьевые товары — важный компонент диверсифицированного портфеля инвестора. Дело в том, что товары и ценные бумаги совершенно по-разному реагируют на внешние сценарии: политические, экономические, внешнеполитические. А значит, такая диверсификация способна снизить риск и увеличить доходность портфеля в целом.
  • Цены на товары могут колебаться в огромном коридоре, а значит при правильно выстроенной стратегии инвестирования можно получить значительный доход.
  • Торговля товарами чаще всего происходит с помощью фьючерсных контрактов, а это довольно прозрачный финансовый инструмент.
  • Товарные активы в портфеле — шанс заработать на фоне роста инфляции, поскольку цены на товары и сырьё растут вместе с показателем инфляции, и вы можете продать актив гораздо выше цены покупки.

  • Разбор
  • Для себя
  • Элементарно
  • Личный опыт
  • Повестка дня
  • Отдохнуть
  • Перейти на сайт
  • Контакты

Данные являются биржевой информацией, обладателем (собственником) которой является ПАО Московская Биржа. Распространение, трансляция или иное предоставление биржевой информации третьим лицам возможно исключительно в порядке и на условиях, предусмотренных порядком использования биржевой информации, предоставляемой ПАО Московская Биржа.

Материалы, представленные в данном разделе, не являются индивидуальными инвестиционными рекомендациями. Финансовые инструменты либо операции, упомянутые в данном разделе, могут не подходить Вам, не соответствовать Вашему инвестиционному профилю, финансовому положению, опыту инвестиций, знаниям, инвестиционным целям, отношению к риску и доходности. Определение соответствия финансового инструмента либо операции инвестиционным целям, инвестиционному горизонту и толерантности к риску является задачей инвестора. ООО «Компания БКС» не несет ответственности за возможные убытки инвестора в случае совершения операций, либо инвестирования в финансовые инструменты, упомянутые в данном разделе.

Информация не может рассматриваться как публичная оферта, предложение или приглашение приобрести, или продать какие-либо ценные бумаги, иные финансовые инструменты, совершить с ними сделки. Информация не может рассматриваться в качестве гарантий или обещаний в будущем доходности вложений, уровня риска, размера издержек, безубыточности инвестиций. Результат инвестирования в прошлом не определяет дохода в будущем. Не является рекламой ценных бумаг. Перед принятием инвестиционного решения Инвестору необходимо самостоятельно оценить экономические риски и выгоды, налоговые, юридические, бухгалтерские последствия заключения сделки, свою готовность и возможность принять такие риски. Клиент также несет расходы на оплату брокерских и депозитарных услуг, подачи поручений по телефону, иные расходы, подлежащие оплате клиентом. Полный список тарифов ООО «Компания БКС» приведен в приложении № 11 к Регламенту оказания услуг на рынке ценных бумаг ООО «Компания БКС». Перед совершением сделок вам также необходимо ознакомиться с: уведомлением о рисках, связанных с осуществлением операций на рынке ценных бумаг; информацией о рисках клиента, связанных с совершением сделок с неполным покрытием, возникновением непокрытых позиций, временно непокрытых позиций; заявлением, раскрывающим риски, связанные с проведением операций на рынке фьючерсных контрактов, форвардных контрактов и опционов; декларацией о рисках, связанных с приобретением иностранных ценных бумаг.

ООО «Компания БКС», лицензия №154-04434-100000 от 10.01.2001 на осуществление брокерской деятельности. Выдана ФСФР. Без ограничения срока действия. 129110, Москва, Проспект Мира, 69, стр. 1, 3 подъезд.

Как торговать сырьевыми товарами: гайд для новичков

Содержание статьи

Спекулятивная торговля сырьевыми товарами предоставляет инвестору ещё одну возможность заработать. Такие товары зачастую представляют собой ресурсы, которые поддерживают мировую экономику, а любое изменение в ней провоцирует колебание цен на сырьё.

Читайте также:
Судебная психиатрия: что это такое, описание и особенности

Многих трейдеров отталкивает торговля такими активами из-за сложности восприятия и простой привычки торговать валютными парами. Если вы всё-таки решились на торговлю сырьём, из этой статьи вы узнаете, что собой представляют сырьевые товары, что оказывает влияние на их цену и как ими торговать.

Что такое сырьевые товары?

Сырьевые товары и сырьё в этом случае являются синонимами. Сырьё — это материал, предназначенный для дальнейшей обработки и производства готовой продукции. К сырьевым товарам относятся результаты сельскохозяйственной деятельности, к примеру, зерно, а также минеральные ископаемые, нефть, газ, золото – список можно продолжать ещё долго.

Для этого типа активов характерны затяжные тренды. Валютные пары периодически находятся в рамках боковика (движение цены без ярко выраженной тенденции), а нефть, к примеру, большую часть времени демонстрирует направленные движения цены. Это нужно учитывать при торговле товарами. Среди опытных спекулянтов бытует мнение, что позиции в товарах стоит открывать на перспективу от полугода.

Какие бывают сырьевые товары?

Все сырьевые товары делятся на категории, давайте рассмотрим детально каждую из них.

Энергия

Энерготовары включают в себя нефть марки WTI и Brent, природный газ, мазут, бензин и так далее. Стоит отметить, что нефть Brent демонстрирует уверенный рост с конца апреля 2020 года. Тогда цены падали к уровню $16 за баррель, а на сегодня котировки достигли $70 за баррель.

График цены на нефть Brent

Стимулирование экономики во время пандемии коронавирусной инфекции спровоцировало рост цен на нефть по всему миру. Уже сейчас крупные банки начали говорить о возобновлении долгосрочного цикла роста нефтяных котировок с целью подъёма выше $120 за баррель. Если вас интересуют особенности торговли именно этим товаром, рекомендую прочитать посвящённую ему статью:

Металлы

В эту группу входят золото, серебро, платина, медь и другие драгоценные и добываемые металлы. В периоды кризисов и экономических потрясений инвесторы часто вкладываются в золото из-за его статуса защитного актива.

График цены на золото

Действительно, драгоценный металл демонстрирует рост с середины 2018 года, а в 2020 году он обновил очередной исторический максимум. Сейчас мировая экономика восстанавливается и цены на золото несколько просели, опасность кризиса миновала, но трейдеры ожидают ещё одну попытку подъёма к вершинам в ближайшее время. В блоге у нас также есть отдельная статья, в которой рассказываем о способах инвестиций в золото – подробно и с примерами:

Сельскохозяйственная продукция

Эта категория включает в себя такие активы, как хлопок, кофе, кукурузу, сою, сахар. Здесь сильное влияние на котировки оказывают погодные условия. Если вам интересны инвестиции в такие активы, то помните, что рост населения и слабое предложение продукции, связанное с неблагоприятной погодой, могут активно толкать цены вверх, что даст возможность получить прибыль от таких вложений.

Как торговать сырьевыми товарами?

Теперь, когда мы разобрались, что же такое сырьевые товары, перейдём к способам торговли этими инструментами. Есть несколько популярных вариантов инвестиций в сырьё.

Физическая покупка

Одним из вариантов выступает прямая покупка сырья. После покупки инвестору останется ждать, пока цена вырастет, затем найти покупателя и продать ему это сырьё, чтобы получить прибыль от сделки. Однако этот способ включает в себя материальные и временные затраты на покупку, транспортировку, хранение товара и на поиск нового покупателя.

Опытные инвесторы отмечают, что такой вариант подходит только для товаров с высокой добавленной стоимостью, к примеру, для золота и серебра. И действительно, такая покупка позволяет получить доступ к физическому золоту или другим драгоценным металлам, а уже в дальнейшем ощутить реальный результат от такой инвестиции. Однако высокие издержки, а также вложения только в цветные металлы делают такой вариант не слишком привлекательным.

Фьючерсы на сырьевые товары

Один из самых распространённых способов торговать сырьевыми товарами — это покупать и продавать фьючерсные контракты на бирже. Суть фьючерсов заключается в том, что покупатель обязуется купить товар в будущем по определённой цене. Однако до реальной поставки дело не доходит, к концу контракта его нужно закрыть.

Если трейдер ожидает рост цены товара в будущем, ему достаточно купить фьючерсный контракт: в случае реального роста цен, трейдер получит прибыль. Минус такого подхода – наличие комиссии за совершение сделки. Большим же плюсом выступает отсутствие всех тех издержек, которые сопровождают покупку физического актива.

CFD на сырьевые товары

Контракт на разницу в цене сырьевого товара (CFD) представляет собой финансовый инструмент, который позволяет торговать любым из предложенных товаров без их фактической покупки, зарабатывая только лишь на разнице цен.

Некоторые типы брокерских счетов позволяют трейдеру торговать CFD без комиссии за открытие и закрытие позиции, а “оплачивать” только лишь спред, то есть разницу между ценой покупки и продажи товара.

Акции

Ещё один вариант торговли сырьём заключается в покупке акций компаний, которые напрямую связаны с конкретным сырьевым товаром. К примеру, вместо прямых инвестиций в нефть можно купить акции нефтеперерабатывающей компании.

Однако и здесь стоимость акции будет напрямую зависеть от стоимости базового товара. Если цены на нефть вырастут, то и акции нефтеперерабатывающей компании пойдут вверх. Трейдеры отмечают, что инвестиции в акции компаний, которые занимаются сырьём, менее рискованны, чем прямые инвестиции в сырьевые товары. Некоторые компании могут продолжить получать прибыль, даже несмотря на падение цен на сырьё.

Читайте также:
Нужно ли дважды платить за вывоз мусора

ETF на сырьевые товары

ETF-фонды на сырьё представляют собой готовый набор сырьевых акций. Такие фонды объединяют деньги мелких инвесторов для создания одного большого портфеля. Фонд также может покупать фьючерсные контракты или акции различных компаний из сырьевого сектора. Есть мнение, что ETF на сырьевые товары дешёвые и легкодоступные, а также имеют высокую ликвидность. Здесь инвестор с небольшими деньгами имеет возможность получить доступ к широкому диапазону сырьевых товаров без необходимости выполнения задач по управлению портфелем акций.

Относительно изменения цен на сырьевые ETF можно привести следующие примеры. ETF на сою (Teucrium Soybean) показал сильный рост стоимости с уровня $13 в начале апреля 2020 года до уровня $23 на сегодняшний день.

График ETF на сою (Teucrium Soybean)

Котировки ETF на сахар (Teucrium Sugar) пробили долгосрочную нисходящую линию тренда, что также может указывать на вероятный подъём цен. А цена ETF на кукурузу (Teucrium Corn) показала двухкратный рост с начала прошлого года.

График ETF на кукурузу (Teucrium Corn)

Заключение

Торговля сырьевыми товарами имеет свои особенности. Для этих инструментов характерны сильные трендовые движения и повышенная волатильность. Вполне вероятно, что анализ сырьевого рынка по индикатору Ишимоку или простым Скользящим средним даст лучшее представление о точке входа нежели графические инструменты технического анализа.

Стоимость пункта по золоту и нефти превышает аналогичный показатель в валютных парах, поэтому не лишним будет начать с демо-счёта и чёткой системы контроля рисков. Однако это не повод оставлять такие инструменты без внимания, ведь всегда можно найти консервативный вариант торговли.

Большим плюсом инвестиций в сырьё выступает факт того, что это – совершенно другой рынок, который не связан с валютным и фондовым, поэтому инвесторы могут использовать торговлю сырьевыми товарами для диверсификации своего портфеля.

Андрей Гойлов

Финансовый аналитик и успешный трейдер, в торговле предпочитает высоковолатильные инструменты. Ежедневно участвует в проведении вебинаров по трейдингу и в разработке образовательных материалов компании RoboForex.

Товарная биржа

Товарная биржа (англ. commodity exchange ) — постоянно действующий оптовый рынок чистой конкуренции, на котором по определенным правилам совершаются сделки купли-продажи на качественно однородные и легко взаимозаменяемые товары.

Содержание

История

Товарные биржи появились значительно раньше фондовых бирж. Первая товарная биржа была основана в Брюгге в 1409 г. Первая организованная товарная биржа была создана в Антверпене – ок. 1460 году. В 1531 году было возведено здание биржи, до этого сделки проводились на специальной площади. После разгрома Антверпена испанцами в 1576 года, биржа была перемещена в Амстердам. Позднее товарные биржи появились в других городах Европы (Лондон, Лион, Тулуза и др.).

В Соединенных Штатах Америки первые биржи появились в начале XIX в. По мере развития капитализма бурно развивались и биржи. Так, только в США их насчитывалось в тот период около 500. [1]

По мере развития рыночной экономики, совершенствования транспорта, создания современных средств связи число товарных бирж сокращалось. Одновременно происходил процесс сокращения количества видов товаров, продаваемых и покупаемых на биржах. Если в период расцвета бирж на них обращалось более 200 видов товаров, то в настоящее время — около 100.

В России первая биржа была создана в 1703 г. на основании указа Петра I, который познакомился с работой биржи будучи в Голландии. В течение социалистического периода с плановой, командно-административной экономикой бирж в СССР и России не было, за исключением краткосрочного периода НЭПа.

С переходом к рынку в России стали появляться и биржи, число которых росло очень быстро. В краткосрочный период число зарегистрированных бирж в России превышало общее число действующих бирж в мире. Однако далеко не все из них реально работали.

Биржевые товары

В настоящее время на товарных биржах в мире продаётся около 100 так называемых биржевых товаров. На их долю приходится около 20 % международной торговли [1] . Эти товары можно условно объединить в следующие группы:

  • энергетическое сырье: нефть, дизельное топливо, бензин, мазут, пропан;
  • цветные и драгоценные металлы: медь, алюминий, свинец, цинк, олово, никель, золото, серебро, платина и др.:
  • зерновые: пшеница, кукуруза, овёс, рожь, ячмень, рис;
  • маслосемена и продукты их переработки: льняное и хлопковое семя, соя, бобы, соевое масло, соевый шрот;
  • живые животные и мясо: крупный рогатый скот, живые свиньи, бекон;
  • пищевкусовые товары: сахар-сырец, сахар рафинированный, кофе, какао-бобы, картофель, растительные масла, пряности, яйца, концентрат апельсинового сока, арахис;
  • текстильное сырье: хлопок, джут, натуральный и искусственный шёлк, мытая шерсть и др.
  • промышленное сырье: каучук, пиломатериалы, фанера.

Виды бирж

В зависимости от номенклатуры товаров, продаваемых и покупаемых на бирже, их можно разделить на универсальные и специализированные.

Универсальные биржи

Самые крупные по объему совершаемых сделок международные товарные биржи (МТБ) являются универсальными. Например в Чикагской торговой палате (Chicago Board of Trade) торгуют пшеницей, кукурузой, овсом, соевыми бобами, соевым шротом, соевым маслом, золотом, серебром, ценными бумагами. На Чикагской товарной бирже (англ. Chicago Mercantile Exchange ) — крупным рогатым скотом, живыми свиньями, беконом, золотом, пиломатериалами, ценными бумагами, иностранной валютой. На Токийской товарной бирже сделки совершаются по золоту, серебру, платине, каучуку, хлопковой пряже, шерстяной пряже. Кроме того, универсальными биржами являются Сиднейская и Сянганская (Гонконгская) биржи.

Читайте также:
Управа благочиния: что это такое, описание и особенности

Специализированные биржи

Для специализированных бирж характерна более узкая товарная специализация, в основном по группам товаров. К таким биржам относятся, например, Лондонская биржа металлов (ЛБМ) «Лондон Металл Эксчейндж» (группа цветных металлов: медь, алюминий, никель, олово, свинец, цинк, серебро и с марта 2005 года пластмассы), Нью-йоркская «Коммодити Эксчейндж» — «КОМЭКС» (группа драгоценных и цветных металлов: золото, серебро, медь, алюминий). Нью-Йоркская биржа кофе, сахара и какао «Кофе, шуга энд кокоа Эксчейндж», Нью-Йоркская биржа хлопка (хлопок, концентрат апельсинового сока), Нью-Йоркская «Нью-Йорк Мёркентайл Эксчейндж» (нефть, дизельное топливо, бензин, пропан, а также платина и палладий), биржи сельскохозяйственных товаров — «Зерновая биржа» в Миннеаполисе (США), Лондонская международная нефтяная биржа, Парижская товарная биржа МАТИФ. Центрами биржевой торговли являются также следующие города применительно к товарам:

Организация товарной биржи

Большинство бирж представляют собой добровольное объединение физических и юридических лиц, зарегистрированных в стране местонахождения биржи, которое не ставит целью своей деятельности извлечение прибыли. Организационно-правовой статус, как правило, — акционерное общество закрытого типа. В России по законодательству биржи могут иметь статус некоммерческого партнёрства или акционерного общества

Часто устав биржи предполагает разный статус членов биржи.

На Чикагской торговой бирже, например, члены со статусом GIM могут совершать операции по всем фьючерсным контрактам, указанным в правительственном каталоге рынка фьючерсных контрактов на ценные бумаги. Привилегированные члены этой биржи со статусом IDEM пользуются преимуществами в торговле по всем фьючерсным контрактам по индексам, долговым обязательствам и драгоценным металлам. Члены этой же биржи со статусом СОМ имеют право торговли по договорам, представленным в списке товарных опционов на бирже [1] .

Высшим органом управления биржей (после общего собрания членов-учредителей) является специальный выборный орган (совет директоров, совет управляющих), которому подчиняются комитеты, исполнительная дирекция, наемный персонал. [1]

Функции товарной биржи

Международные товарные биржи (МТБ), являющиеся признанными центрами мировой торговли тем или иным товаром, выполняют следующие основные функции. [1]

  1. Ежедневное установление цены на товар (Pricing). Результаты торгов на МТБ становятся моментально известны во всем мире благодаря современным средствам связи и информации. Таким образом, цены МТБ являются индикатором соотношения спроса и предложения на конкретный товар в данный момент в мире.
  2. Хеджирование (Hedging). Это форма страхования цены, по которой продается или покупается товар в будущем. Хеджирование является одной из первейших функций биржи уже более ста лет.
  3. Гарантия поставки товара (гарантия исполнения обязательств по контракту) (Delivery). Гарантия поставки реального товара, купленного или проданного на бирже, обеспечивается наличием достаточного количества товара, имеющегося на складах биржи, а также созданием специальной системы расчетов, принятием законодательства о биржах и разработкой правил совершения сделок на бирже, контролем за деятельностью бирж со стороны государственных органов.

Наряду с выполнением своих основных функций, имеющих очень важное значение для мировой торговли конкретными товарами, биржи являются институтом рыночной экономики, который предоставляет следующие возможности для участников рыночных отношений:

Виды биржевых сделок и их цели

Все сделки, которые совершаются на биржах, предполагают использование стандартных договоров. Поскольку эти контракты не предполагают немедленную и обязательную поставку товара, они получили название фьючерсных контрактов (фьючерсов). Этот вид контрактов строго единообразен, стандартизован в соответствии с биржевыми правилами и содержит конкретное требование по качеству товара, его количеству, срокам и месту поставки и т. п. Единственной переменной величиной при заключении контракта является цена, которая определяется в момент заключения сделки между продавцом и покупателем (или их представителями — брокерами) на бирже.

Таким образом, сделка купли-продажи совершается без осмотра товара на определенное количество фьючерсов. Фьючерсы в отличие от контрактов на поставку реального товара могут быть исполнены двумя способами: путем заключения противоположной сделки на равное количество товара в любой день в соответствии с условиями поставки (так называемый офсет), либо поставкой обусловленного товара.

Хотя на сделки, завершающиеся поставкой товара, приходится чрезвычайно малая часть биржевого оборота (например, на американских биржах их доля составляет: по металлам — 1,2 %; кофе, какао, сахару — 0,7 %; пшенице и кукурузе — в среднем 0,6 % общего объема сделок), возможность поставки товара на биржевой склад или получения товара с биржевого склада выполняет важную функцию связи фьючерсного рынка с рынком реального товара.

Таким образом, на товарной бирже всегда существует возможность покупки или продажи реального товара, несмотря на то, что современные биржи в основном представляют собой рынок фьючерсов и опционов.

Все фьючерсные контракты в обязательном порядке должны быть зарегистрированы в расчетной палате биржи (Clearing House). При регистрации фьючерса заключающий контракт вносит в расчетную палату гарантийный задаток в форме депозита (первоначальный задаток обычно в размере 10-15 % стоимости контракта) и маржи (дополнительный задаток в случае изменения цены товара). После регистрации контракта в расчетной палате биржи он может быть в одностороннем порядке ликвидирован любой стороной путем заключения офсетной сделки. При этом сторона, ликвидирующая контракт, либо выигрывает (получает в расчетной палате сумму выигрыша), либо проигрывает (вносит в расчетную палату сумму проигрыша).

Что такое товарно-сырьевые рынки

Большинство материалов для розничных инвесторов посвящено торговле на фондовом рынке. Его рассматривают как источник солидного дохода при кратко- и долгосрочном инвестировании. Значительное внимание уделяется и рискам, которые в торговле ценными бумагами находятся на приемлемом даже для новичка уровне. На этом фоне оказался незаслуженно забыт весьма важный сегмент – товарно-сырьевые рынки, которые могут принести немало приятных сюрпризов.

Читайте также:
Зачет времени содержания под стражей

Активы и площадки

Товарно-сырьевые рынки (в английском варианте – commodity markets) – рынки, на которых заключаются сделки спот или ведется торговля срочными контрактами по отдельным видам или группам активов, которые относятся к товарным или сырьевым.

К таким группам активов принято причислять:

  • Металлы как сырье для промышленного производства: медь, алюминий, титан, свинец, никель, редкоземельные металлы и пр;
  • Энергоносители: сырая нефть различных марок и продукты нефтепереработки (например, топочный мазут, автомобильное топливо), природный газ;
  • Драгоценные металлы: золото и серебро в слитках и других формах, металлы платиновой группы;
  • Продукция сельскохозяйственного производства и сырье для пищевой промышленности. Сюда относят несколько групп. В первую группу входят зерно и бобовые культуры; Во вторую – сахар, кофе, какао, растительное масло, молоко, мясо и продукты животноводства;

Товарно-сырьевые рынки включают два сегмента:

  1. Внебиржевой. Как правило, именно на нем заключаются сделки с реальной поставкой товаров. Их можно разделить на спотовые (покупка/продажа “здесь и сейчас”) и срочные (форвардные) контракты, подразумевающие расчет по текущим ценам с поставкой в будущем;
  2. Биржевой. Основной вариант торговли товарно-сырьевыми активами – фьючерсные контракты. При этом их объемы могут значительно превосходить объемы производства, а часть из них являются расчетными (беспоставочными), когда после экспирации контракта между сторонами проводится исключительно денежный расчет без реальной передачи товаров.

На заметку! Для розничного инвестора интерес представляет исключительно биржевой рынок. Заключение сделок на внебиржевом связано с определенными сложностями, например, организацией транспортировки и хранения товаров, значительными объемами капитала для заключения сделок, наличием статуса квалифицированного инвестора и пр.

Крупнейшими в мире биржевыми площадками, где заключаются сделки по товарно-сырьевым активам, выступают:

  • NYMEX (New-York Mercantile Exchange) – Нью-Йоркская товарная биржа, основная специализация которой – торговля нефтью, нефтепродуктами и металлами.
  • CME (Chicago Mercantile Exchange) – Чикагская товарная биржа. Крупнейшая в мире торговая площадка с высоким уровнем диверсификации производителей и огромным оборотом. К основным сырьевым товарам, представленным здесь, относятся: каучук, древесина, удобрения, крупный рогатый скот, мясо и ряд других товаров из категории “мягких товаров” (от англ. soft commoditys), то есть тех, которые выращиваются, а не добываются.
  • NYBOT (New-York Board of Trade) – Нью-Йоркский совет по торговле. Старейшая товарная биржа в США, работающая в основном с сельскохозяйственной продукцией.
  • TOCOM – Токийская товарная биржа. На ней широко представлены практически все группы товаров: от драгметаллов (золота, серебра и платины) и нефти до каучука, шерсти, хлопка и прочее
  • LME (London Metal Exchange) – Лондонская биржа металлов, на которой торгуются как драгоценные, так и промышленные металлы.

На российских биржевых площадках ассортимент активов товарного рынка ограничен. Инвесторы и трейдеры могут получить доступ к контрактам на металлы, нефть, пшеницу и сахар.

К сведению! В структуру товарно-сырьевых рынков входят и многочисленные универсальные региональные и специализированные площадки. К последним, например, относят Алмазную биржу в Бельгии (Брюссель), Меховую биржу в Канаде (Торонто, аналогичная есть в Санкт-Петербурге).

Чем интересны товарно-сырьевые рынки для частного инвестора?

Активы товарно-сырьевых групп могут представлять для инвестора, в том числе, частного, значительный интерес. Это связано с особенностями, отличающими их от других рынков:

  • У каждого из них есть реальное физическое выражение, и, соответственно, экономическая ценность.
  • Их ценообразование максимально справедливо и зависит в основном от баланса спроса/предложения. В цену (особенно по сделкам с реальной поставкой) практически не включены будущие доходы, а влияние большинства геополитических факторов в значительной степени нивелировано.
  • Практически все активы не демонстрируют высокую волатильность, но при этом диапазоны колебаний их цен достаточно широки. При правильном подходе к построению торговых систем это позволяет получать доходность инвестиций выше, чем в других сегментах.
  • Поведение активов более прогнозируемо, чем на остальных рынках, поскольку определяется в основном глобальными факторами, а не местными.
  • Механизмы реакции на инфляционные процессы существенно отличаются от других рынков. С ростом инфляции котировки на товарно-сырьевых рынках преимущественно растут, что позволяет получать дополнительный доход.
  • Низкий коэффициент корреляции с поведением других рынков позволяет существенно расширить возможности диверсификации.

Как инвестировать в товарные рынки?

У розничного инвестора не так много вариантов для инвестиций в товарно-сырьевые рынки:

  1. Покупка производных инструментов на срочном рынке. Наибольший интерес здесь представляют расчетные фьючерсы. Они отражают динамику цен базовых активов, но не требуют реальных поставок, то есть, перевозок, хранения и дальнейшего сбыта. Серьезным минусом такого подхода выступает высокий риск фьючерсных контрактов, что особенно критично для новичков. Кроме того, фьючерс трудно назвать инвестиционным инструментом. Срок контракта ограничен, а сам он приносит исключительно спекулятивный доход. В связи с этим требуется правильный подход к построению эффективной стратегии активного долгосрочного инвестирования.
  2. Покупка акций производителей соответствующего сектора. Такой вариант сложно назвать вложениями непосредственно на товарно-сырьевом рынке, но он во многом объединяет преимущества инвестиций в товары и работы на фондовых площадках.
  3. Покупка товарных ETF. Большинство из таких фондов отслеживают цены фьючерсных контрактов, некоторые следуют за основными товарными индексами. Незначительная часть использует в качестве активов акции компаний, работающих на товарно-сырьевых рынках. Преимущество такого подхода – диверсификация вложений. Однако и недостатков тут достаточно. Во-первых, отслеживание фьючерсов может приводить к несоответствию реальным ценам активов. Во-вторых, у большинства из них серьезный перекос в сторону энергетического сектора, что далеко не всегда устраивает инвесторов.
Читайте также:
Следственные действия: что это такое, описание и особенности

Риски инвестиций

Об основных рисках инвестиций в товарно-сырьевые рынки уже было сказано выше, но есть ряд дополнительных нюансов, о которых нужно знать:

  • Количество товаров и товарных групп, доступных частному инвестору на одной или нескольких площадках, оказывается ограниченным. Это не позволяет сформировать полноценный портфель с нужными показателями доходности, риска и эффективности.
  • Далеко не все инструменты товарных рынков имеют высокую ликвидность. Это позволяет крупным игрокам манипулировать ценами даже без нарушений закона, что может обернуться убытками для розничных инвесторов.
  • Большинство товаров демонстрирует стабильные сезонные циклы. Это не способствует реализации стабильных торговых систем и стратегий.

Подпишитесь на нашу рассылку, и каждое утро в вашем почтовом ящике будет актуальная информация по всем рынкам.

Что такое товарная биржа и в чем ее выгода

Иллюстративное фото: Racool_studio / freepik.com

Инвестиции, в первую очередь, ассоциируются с фондовым рынком ценных бумаг. Однако есть и другие виды биржи, в числе которых – товарная. Подробнее об этом виде инвестиционного рынка читайте в материале Нурфин.

Большая часть заинтересованных в инвестициях людей слышала только о фондовой бирже. Она помогает привлекать инвестиции за счет продажи ценных бумаг компании.

Однако кроме нее существуют другие инвестиционные площадки. Одной из них является товарная биржа. Таких в Казахстане 18.

Их главное отличие: на фондовом рынке могут совершаться сделки по покупке-продаже товара (например нефти, золота), а на товарной бирже материального товара нет.

Также сумма денег для начала инвестирования здесь меньше. Об особенностях такой биржи рассказал телеграм-канал Tengenomika.

Иллюстративное фото: pressfoto / freepik.com

Что такое товарная биржа

Здесь происходят торговые операции по стандартным биржевым товарам: газ, цемент, пшеница, уголь и сахар. Но непосредственно эти товары здесь не продаются.

Участники торгуют только фьючерсами на товары – это контракты по купле-продаже.

Например, если бы продавец и покупатель договорились совершить весной сделку по сахару – реализовать тонну между собой за 1 000 000 тенге.

Соответственно, продавец гарантирует поставку сахара именно по этой цене, а покупатель – оплату. Это и есть фьючерс (future contract – будущий контракт).

Иллюстративное фото: katemangostar / freepik.com

Как проводятся торги

Чтобы подать заявку на продажу, например, одной тонны сахара за 1 000 000 тенге, нужно внести биржевое обеспечение: от одного до пяти процентов от предполагаемой суммы сделки. То есть 10 000 тенге.

Если сделка сорвется по вине продающего, то это обеспечение переводится на счет покупателя, или наоборот.

От продавцов и покупателей на биржу поступают заявки с указанием технических характеристик сахара, условий поставки и предполагаемой цены, как если бы совершалась реальная сделка.

Иллюстративное фото: freepik.com

При этом торги абсолютно анонимные – имена компании или покупателя в заявках кодируются, как и сам товар.

Из числа всех заявок по покупке и продаже сахара торговая система биржи отбирает встречные (от продавцов и покупателей), которые наиболее подходят друг другу по ценам.

Они соединяются в отдельные сделки, которые будут номинально исполнены в указанный срок. Но в них нет и не будет реального товара.

Иллюстративное фото: katemangostar / freepik.com

В чем же выражается выгода

Допустим, продавец и покупатель имеют между собой фьючерс на бирже: тонна сахара будет продана предположительно за 1 000 000 тенге через полгода .

Но к этому сроку сахар на настоящем рынке вырос до 1 200 000 тенге за тонну . Тогда покупатель к моменту закрытия фьючерса останется в плюсе на 200 000 тенге, а продавец – в минусе относительно новых цен.

То есть, при наступлении срока исполнения фьючерса с биржевого счета продавца забирают 200 000 тенге. А на счет покупателя биржа начисляет ту же сумму.

Что парадоксально, но реального обмена сахаром в пределах биржи не произошло. Была лишь ставка на ожидаемую цену, получена разница, и все – сделка на бирже закончена.

Иллюстративное фото: freepik.com

Реальный обмен товаром

Покупка-продажа сахара произойдет уже вне биржи: на общем рынке, либо напрямую по договоренности с кем-либо.

То есть, продавец после закрытия фьючерса реализует тонну своего сахара на настоящем рынке за 1 200 000 тенге.

С учетом удержанной разницы на бирже, фактически он продаст сахар дешевле актуальной рыночной цены – за 1 000 000 тенге. Но в целом он реализовал товар за ту цену, на которую рассчитывал изначально.

Иллюстративное фото: pressfoto / freepik.com

А покупатель также заплатит при сделке какому-либо продавцу на рынке 1 200 000 тенге за тонну. Но за счет разницы по закрытому фьючерсу он фактически купит сахар за 1 000 000 тенге.

Так рождается прибыль на торговой бирже без товара, а только за счет будущих контрактов.

При этом в итоге не обязательно приобретать сахар – покупатель на торговой бирже может оказаться инвестиционным спекулянтом, получившим прибыль по фьючерсу.

Смысл торговой биржи для экономики

Здесь преследуются две цели, важные для экономики и рынка:

  • определение рыночной цены на товары,
  • страхование рисков продавцов и покупателей.

Заключая фьючерсные контракты, участники биржи помогают найти рыночную стоимость товара, ведь они ради выгоды предложат в заявках близкие к реальным прогнозам цены.

Читайте также:
Стихийное бедствие: что это такое, описание и особенности

А страхование в этом случае полезно для продавцов и покупателей товара, участвовавших в торгах. Они обеспечивают себе финансовую защиту от колебаний цен.

Но и риск убытка высокий. То есть, как в примере с сахаром: либо получишь прибыль к моменту настоящей продажи своего товара, либо окажешься в минусе.

Узнавайте обо всем первыми

Подпишитесь и узнавайте о свежих новостях Казахстана, фото, видео и других эксклюзивах.

Глава 19. ТОВАРИЩЕСКИЕ СУДЫ

Товарищеские суды – это разновидность общественных судов. Они могут быть образованы на предприятиях, в учреждениях, организациях, колхозах, совхозах для рассмотрения мелких юридических конфликтов, относящихся к правонарушениям, не затрагивающим существенные права человека. Но главное их предназначение – воспитание людей путем убеждения и общественного воздействия. В БССР они функционировали почти в каждом трудовом коллективе. Кроме товарищеских судов, созданных по производственному и территориальному принципу, действовали и другие виды товарищеских судов, статус которых определял Президиум Верховного Совета СССР. Так, 25 сентября 1980 г. утверждено Положение о товарищеских судах чести офицеров в Вооруженных Силах СССР[266], 4 июля 1973 г. – Положение о товарищеских судах чести прапорщиков, мичманов и военнослужащих сверхсрочной службы в Вооруженных Силах СССР[267], 3 мая 1994 г. – Положение о товарищеских судах рядового и начальственного состава органов внутренних дел[268].

Товарищеские суды возникли в Беларуси в первые годы советской власти как одна из форм борьбы трудящихся против различных правонарушений[269] и имеют свою богатую историю. Периодически принимались нормативно-правовые акты, которые регламентировали их деятельность. Указом Президиума Верховного Совета БССР 29 марта 1977 г. было утверждено Положение о товарищеских судах и Положение об общественных советах по работе товарищеских судов[270], которые не отменены и действуют в настоящее время.

В конце 80-х гг. количество товарищеских судов стало неуклонно сокращаться и теперь в одних местностях они сохранены, а в других их деятельность прекращена.

В Положении о товарищеских судах не сказано, что в каждом трудовом коллективе должен быть образован товарищеский суд. Необходимость его наличия согласно ст. 2 Положения определяется самим трудовым коллективом. Так, на предприятиях, в высших и средних специальных учебных заведениях они создаются по решению общего собрания трудового коллектива, коллектива студентов или учащихся, а в колхозах по решению общего собрания колхоза.

Товарищеские суды могут быть созданы в трудовых коллективах численностью не менее 50 человек.

Товарищеские суды избираются открыто на общих собраниях (сходах) граждан по месту жительства сроком на два года. Граждане, участвующие в избрании товарищеского суда, вправе заявлять мотивированный отвод любому из кандидатов, а также выдвигать новых кандидатов. Вопрос об удовлетворении или отклонении отвода решается большинством голосов участников собрания.

Количество членов суда устанавливается собранием, однако их число не может быть менее пяти. Члены суда из своего состава избирают открытым голосованием председателя товарищеского суда, его заместителя и секретаря суда.

Избранным в состав товарищеского суда вручается специальное удостоверение органом, на который возложено руководство товарищеским судом.

Согласно ст. 22 Положения о товарищеских судах, руководство работой товарищеских судов осуществляют профсоюзные комитеты, исполкомы районных, городских, поселковых советов депутатов. Правовую помощь товарищеским судам оказывают органы юстиции, прокуратуры и суды.

Положение об общественных советах по работе товарищеских судов[271] предусматривает образование общественных советов при исполнительных комитетах районных, городских Советов депутатов, которые должны содействовать улучшению организации работы товарищеских судов и повышению эффективности их деятельности.

Товарищеские суды не реже одного раза в год отчитываются о своей деятельности перед общими собраниями трудовых коллективов. Члены товарищеского суда, не оправдавшие оказанного доверия, могут быть отозваны досрочно общим собранием. Вопрос об отзыве обсуждается в присутствии отзываемого члена товарищеского суда.

Согласно ст. 7 Положения о товарищеских судах, к компетенции товарищеских судов относится широкий круг дел. Товарищеские суды рассматривают дела о поведении граждан на работе, в быту, в общественных местах. Им подведомственны дела, связанные как с правонарушениями, так и с нарушением норм морали.

Товарищеские суды рассматривают дела о нарушениях трудовой дисциплины; о несоблюдении требований по охране труда; об утрате, повреждении оборудования, инвентаря, инструментов, материалов и иного имущества, принадлежащего государственным или общественным организациям вследствие недобросовестного отношения лица к своим обязанностям, если это не влечет уголовную ответственность; о самовольном использовании в личных целях принадлежащих государственному предприятию, учреждению, организации, колхозу или иной кооперативной или общественной организации транспортных средств, сельскохозяйственной техники, станков, инструментов, сырья и другого имущества, если эти действия не причиняли указанным предприятиям, учреждениям и организациям существенного вреда; о распитии спиртных напитков на улицах, во дворах и подъездах, на стадионах, в парках и других общественных местах; о мелком хищении; о порче жилых и нежилых помещений; о порче деревьев и других зеленых насаждений; о сквернословии и др.

Товарищеские суды рассматривают дела по представлениям профсоюзных комитетов, руководителей предприятий, учреждений, организаций, по заявлениям граждан, а также по собственной инициативе.

До рассмотрения дела в товарищеском суде в необходимых случаях должна проводиться проверка поступивших материалов. Согласно ст. 12 Положения о товарищеских судах, председатель суда или его заместитель знакомит стороны возникшего юридического конфликта с имеющимися материалами и устанавливает, кто должен быть вызван в суд в качестве свидетелей. Явка граждан по вызову товарищеского суда обязательна. Если одна из сторон возникшего конфликта вторично не явилась, то дело рассматривается в ее отсутствие (ст. 14 Положения).

Читайте также:
Ревизия кассы: что это такое, описание и особенности

Заседание товарищеского суда проводится открыто. Дела рассматриваются в составе не менее трех членов товарищеского суда. Председательствует в судебном заседании председатель суда, его заместитель либо любой член товарищеского суда.

Товарищеский суд рассматривает имеющиеся материалы, заслушивает объяснения сторон и свидетелей. Присутствующие в зале судебного заседания товарищеского суда могут задавать вопросы и выступать по существу рассматриваемого дела. Ход судебного заседания отражается в протоколе, который подписывается председательствующим и секретарем заседания.

Решение товарищеского суда принимается большинством голосов – членов суда, участвующих в рассмотрении данного дела. Оно подписывается председательствующим и членами суда, и объявляется публично.

Товарищеский суд может применить к виновному следующие меры воздействия: а) обязать принести публичное извинение потерпевшему или коллективу; б) объявить товарищеское предупреждение; в) объявить общественное порицание; г) объявить общественный выговор с опубликованием или без опубликования в печати; д) наложить денежный штраф; е) поставить перед руководителем предприятия, учреждения, организации вопрос об увольнении или о переводе виновного на нижеоплачиваемую должность или о смещении на низшую должность, об увольнении работника, выполняющего воспитательные функции или работу, связанную с непосредственным обслуживанием денежных или товарных ценностей, если товарищеский суд с учетом характера совершенных этим лицом проступков сочтет невозможным доверять ему работу в дальнейшем.

Товарищеский суд может ограничиться публичным рассмотрением дела и не применять мер общественного воздействия, если виновный чистосердечно раскается, принесет извинения коллективу, возместит причиненный ущерб.

Если товарищеский суд придет к выводу о необходимости привлечения правонарушителя к уголовной или административной ответственности, он принимает решения о передаче материалов в соответствующие органы.

Решение товарищеского суда может быть обжаловано лицом, в отношении которого вынесено решение, потерпевшим и участниками гражданско-правового спора в течение 7 дней со дня вынесения решения в соответствующий профсоюзный комитет или исполнительный комитет сельского, поселкового, районного Совета депутатов.

Как уже отмечалось, в Республике Беларусь деятельность товарищеских судов резко сократилась. Это связано со многими факторами.

Согласно ст. 7 ч. 2 Положения о товарищеских судах, товарищеский суд может рассматривать дела о впервые совершенных преступных деяниях, если они не представляют большой общественной опасности, и органы внутренних дел, прокуратура или суд передадут такое дело на рассмотрение товарищеского суда. Такой порядок соответствовал УПК БССР 1960 года.

Наличие этой правовой нормы привело к тому, что товарищеские суды довольно часто рассматривали дела о малозначительных преступлениях. В какой-то мере это нарушало принцип равенства граждан перед законом, поскольку направление дела в товарищеский суд зависело от усмотрения органов внутренних дел, прокуратуры или суда. А это означало, что за аналогичные правонарушения в отношении одного лица дело рассматривалось районным (городским) судом и такое лицо несло уголовную ответственность, а другого – товарищеским судом, что позволило избежать уголовного наказания. УПК 1999 года не предусматривает рассмотрения уголовных дел товарищеским судом.

После объявления Республики Беларусь независимым государством начались преобразования политического и экономического характера. Появились более актуальные задачи, чем контроль за работой товарищеских судов. Получила упрочение частная собственность, увеличилась безработица, ликвидировались предприятия. Одним словом, наблюдались кризисные явления во всех сферах общественной жизни. Товарищеские суды в этот переходный период не могли существовать в том виде, в каком они были представлены в Положении о товарищеских судах, а народ не проявлял инициативы в создании товарищеских судов нового типа.

Вместе с тем нельзя считать, что товарищеские суды – это отжившее явление. Наоборот, в правовом государстве должны быть созданы условия для функционирования как государственных, так и общественных судов, поскольку в обществе могут быть разные социальные конфликты юридического характера. Расширение сферы деятельности товарищеских судов по их рассмотрению будет способствовать предупреждению нарушений прав человека[272].

В 1960-е годы на страницах советской юридической печати было распространено мнение, что товарищеские суды выполняют функцию правосудия и должны стать органичной частью судебной системы[273]. Но это не было воспринято Конституцией СССР 1977 г. В последующем некоторые юристы продолжали отстаивать эту точку зрения[274], ссылались на опыт некоторых зарубежных стран Восточной Европы, где в законодательстве общественные суды наравне с государственными были названы органами правосудия. В частности, общественными судами Германской Демократический Республики рассматривалась одна треть уголовных дел[275].

Участники V Международного конгресса криминологов социалистических стран, на котором рассматривались проблемы участия общественности в борьбе с преступностью, обсуждая вопрос об общественном правосудии, высказали разные точки зрения. Представляет интерес вывод, к которому пришли авторы генерального доклада: в отношении большинства преступлений отсутствует условия для передачи их на рассмотрение органам общественности[276].

Следует отметить, что в отличие от государственных судов, сфера деятельности общественных судов – гражданское общество. Органы законодательной власти не полномочны принимать какой-либо нормативно-правовой акт, регулирующий образование и порядок их деятельности. В правовом государстве, где есть большой простор для реализации индивидуальной свободы человека, то или иное сообщество людей, образующих коллектив, может выработать такие нормы поведения, которые будут авторитетными именно для этих людей. Локальное или корпоративное регулирование общественных отношений способно оказать творческое воздействие на развитие и укрепление правового государства. Но чтобы трудовой коллектив или иное сообщество людей могли принимать такие локальные, корпоративные нормативно-правовые акты относительно товарищеских судов, необходимо иметь со стороны государства предварительные разрешения. Это разрешение необходимо закрепить в общегосударственном нормативно-правовом акте, иначе будет существовать угроза, что сообщество людей, трудовой коллектив превысят свою компетенцию и закрепляет такие нормы права, природа которых будет больше соответствовать централизованному правовому регулированию. Желательно, чтобы Совет Министров принял Типовое Положение о товарищеских судах, которое послужило бы ориентиром для принятия Положения о товарищеских судах в тех коллективах, которые желают функционирования таких судов.

Читайте также:
Трудовой стаж: что это такое, описание и особенности

Товарищеские суды: история, перспективы деятельности в условиях рынка

В. А. Васильев, кандидат юридических наук,
доцент Челябинского института Уральской
академии государственной службы,
заслуженный юрист РФ

Государственное регулирование трудовой дисциплины на различных этапах развития нашего общества сочеталось, как правило, с деятельностью специализированных представительных органов, работников. В их формировании активное участие принимало государство. В период военного коммунизма Декретом СНК от 14 ноября 1919 г. предусматривалось формирование рабочих дисциплинарных товарищеских судов из представителей органов управления, профсоюзов. Суды наделялись правом применять к нарушителям самые суровые наказания вплоть до отправления на тяжелые общественно необходимые работы.
В 30-е гг. XX века, когда осуществлялся курс на индустриализацию, укрепление трудовой дисциплины стало одним из действенных рычагов, способствовавших решению этой проблемы. Значительное место в этой работе вновь отводилось общественным органам, о которых идет речь. Ликвидированные в 1923 г., в период новой экономической политики (нэпа), товарищеские суды были восстановлены. 20 февраля 1931 г. было принято постановление ВЦИК и СНК РСФСР «О производственных товарищеских судах на фабриках и заводах, государственных, общественных учреждениях». В начале 1933 г. в СССР действовало 20 648 производственно-товарищеских судов.
Рассматривавшие в основном дела в отношении нарушителей трудовой дисциплины, товарищеские суды были наделены полномочиями самостоятельного применения к ним мер общественного воздействия либо передачи дел в народные суды для привлечения виновных к уголовной ответственности. Жесткие меры в отношении нарушителей, принимаемые государственными органами власти, меры общественного воздействия позволили только на Урале сократить прогулы на предприятиях черной металлургии в 12, а машиностроения – в 18 раз.
В последующем был принят Указ Президиума Верховного Совета РСФСР от 11 марта 1977 г. «Об утверждении Положения о товарищеских судах и Положения об общественных советах по работе товарищеских судов». На предприятиях, в учреждениях, организациях страны действовало около 330 тыс. этих общественных органов, которые ежегодно привлекали к ответственности около 40 тыс. человек, из них не менее 45% – за нарушение трудовой дисциплины. Товарищеские суды избирались сроком на 2 года на общих собраниях работников в организациях, насчитывающих не менее 50 работников. Могли они создаваться с согласия вышестоящего профсоюзного органа или исполкома местного Совета народных депутатов в коллективах с численностью и менее 50 человек.
Названный Указ от 11 марта 1977 г. просуществовал около 20 лет. В связи с переходом к рыночной экономике Федеральным законом от 19 мая 1995 г. № 82-ФЗ «Об общественных объединениях» (с последующими изменениями от 25 июля 2002 г. № 112-ФЗ) он был признан утратившим силу. Названным законом также были признаны утратившими силу Указ Президиума Верховного Совета СССР от 20 мая 1974 г. № 6007-VIII «Об основных обязанностях и правах добровольных народных дружин по охране общественного порядка» и Указ Президиума Верховного Совета РСФСР от 1 октября 1985 г. «Об утверждении Положения о комиссиях по борьбе с пьянством, образуемых на предприятиях, в учреждениях, организациях и в их структурных подразделениях».
Вряд ли было бы обоснованным утверждение, что Закон «Об общественных объединениях» ликвидировал товарищеские суды, народные дружины. Принятие его способствовало этому однозначно, несмотря на оставшиеся открытыми пути к их воссозданию. В статье 12 закон предусматривал, что в целях решения различных социальных проблем, возникающих у граждан, по месту жительства или учебы, по их инициативе могут формироваться органы общественной самодеятельности. Их перечень в законе не назван. Следовательно, граждане на демократической основе могут создавать названные общественные органы, если, конечно, у них возникают проблемы. А могут этого и не делать, что также будет вполне демократично.
Произошло определенное дистанцирование государства от работников, учащихся, других категорий граждан в решении задач, значение которых трудно переоценить и в выполнении которых заинтересованы и государство, и большая часть населения. Речь идет о стабильно высоком уровне преступности, правонарушений, одной из причин которых является слабая профилактическая работа, недостаточное использование значительного потенциала общественности. Не случайно в настоящее время во многих областях началось возрождение народных дружин не только по инициативе граждан, но и при активном участии органов исполнительной власти, правоохранительных органов.
С учетом состояния дел с трудовой дисциплиной актуальным является возрождение товарищеских судов или аналогичных представительных органов работников. Как утверждают специалисты в области управления персоналом, в любом коллективе 5% работающих людей дисциплинированы от природы, еще 5% будут нарушать нормы, правила и условия труда при любых обстоятельствах, а поведение остальных 90% зависит от контроля. Речь должна идти о контроле как со стороны менеджмента, так и со стороны и представительных органов работников. Меры дисциплинарного, общественного воздействия в отношении недобросовестных работников должны дополнять различные формы поощрения за добросовестный труд.
Форсирование товарищескими судами 30-х гг., а во многих случаях и в 80-е гг. прошлого века применения жестких мер в отношении нарушителей существенно не повлияло на улучшение результатов труда. Стало меньше прогулов, опозданий на работу, других нарушений, но это не всегда автоматически приводило к более высокой производительности. Неподкрепленные материальным либо моральным стимулированием меры принуждения нередко оказывались нерезультативными. Как не без оснований отмечается в экономической литературе, одной из особенностей отношения к работе в российской культуре при слабом материальном стимулировании является стремление свести трудовые затраты к минимуму, выполнить задание так, чтобы «выглядело хорошо».
В современных условиях при наличии возможности свободной перемены работы создания работниками иллюзорности добросовестного труда зачастую и не требуется. Достаточно при подыскании другой работы подать заявление о прекращении трудового договора. Необходим комплексный подход к решению проблемы. В условиях успешно работающей организации любые срывы, проявления недисциплинированности невыгодны как работодателю, так работникам, поскольку они могут повлечь за собой уменьшение прибыли и оплаты труда.
В других организациях, не отличающихся стабильностью, названные общественные органы могли бы способствовать выходу из кризиса. Характерно, что общественные органы, о которых идет речь, в соответствии с названным Положением о них, утвержденным Указом Президиума Верховного Совета РСФСР от 11 марта 1977 г., вправе были рассматривать дела не только в отношении нарушителей трудовой дисциплины. К их подведомственности относились дела:
– о невыполнении или ненадлежащем выполнении родителями, опекунами или попечителями обязанностей по воспитанию детей, о недостойном поведении в семье, недостойном отношении к женщине;
– о несоблюдении требований по охране труда (технике безопасности, производственной санитарии и гигиене труда) и противопожарной охране, кроме случаев, влекущих уголовную ответственность;
– о распитии спиртных напитков на производстве, в том числе об участии мастеров, начальников участков, смен, цехов и других руководителей в распитии с подчиненными им работниками спиртных напитков в рабочее время;
– о других административных правонарушениях, если органы (должностные лица), уполномоченные рассматривать дела об административных правонарушениях, сочтут необходимым передать материалы на рассмотрение товарищеского суда.
Новые экономические условия определяют новое отношение к общественным органам. Если говорить о возрождении товарищеских судов, то в первую очередь это необходимо связывать с пересмотром их прежних полномочий, подвергавшихся изменениям в зависимости от сиюминутных задач, которые решались в тот или иной период развития общества, вплоть до печально известных, связанных с кампанией по борьбе с пьянством и алкоголизмом. Хотя сегодня вопросы борьбы с пьянством, алкоголизмом, наркоманией не стали менее актуальными, вряд ли следует возлагать на общественные органы, например, воспитание представителей менеджмента. Это прерогатива нанимателя, руководства организацией.
Иное дело, когда товарищеские суды выполняли защитные функции в отношении работников. Они нуждаются в сохранении. Рассмотрение дел о совершении дисциплинарных проступков связано с анализом причин их совершения. Нередко выявлялись просчеты в деятельности представителей менеджмента. Суды не только оправдывали работников, но и доводили до сведения руководителей организаций о вскрытых недостатках. Статья 138 КЗоТ РФ предусматривала право администрации передавать вопрос о нарушении трудовой дисциплины на рассмотрение трудового коллектива, товарищеских судов. Сделав это, она лишалась возможности применять взыскание к работнику, если трудовой коллектив либо его органы не нашли для этого оснований.
Статья 12 Федерального закона «Об общественных объединениях», предоставляющая работникам возможность создания представительства органов, о которых идет речь, носит общий характер. Сегодня неясно, при каком представительстве работников может быть избран товарищеский суд или производственный совет, какие гарантии устанавливаются тем, кто избран в этот орган, на ком лежит обязанность по созданию для них условий выполнения общественных обязанностей. Эти и другие вопросы должны найти отражение в Трудовом кодексе РФ, поскольку речь идет о представительном органе работников. Принимаемые на собраниях учредителей уставы не смогут решить эти вопросы.
Если говорить о возможности использования представительных органов работников, о которых идет речь, в современных условиях нельзя исключать изменения их названия. Противоречия интересов работников и работодателей в условиях рынка стали объективной реальностью. Более приемлемым были бы названия не «товарищеские», а, например, «производственные советы».
Если обратиться к опыту других стран, то нельзя не отметить, что в ряде их создаются совместные производственные советы из равного количества представителей работников и менеджмента. Например, к полномочиям производственных советов в ФРГ относилось регулирование правил поведения работников, наложение вето (в установленных законом случаях) на решения администрации. В последнем случае при возникновении спора окончательное решение выносилось судом.
В Республике Корее, согласно закону, принятому в 1980 г., на предприятиях в обязательном порядке создаются совместные производственные советы, чья компетенция распространяется на все вопросы, которые составляют предмет взаимного интереса труда и менеджмента. В их числе вопрос о предотвращении трудовых конфликтов, совершенствовании управления, безопасности и гигиене труда и др.
Для реального повышения трудовой дисциплины, уровня воспитательной работы, решения социальных вопросов в организациях требуется создание действенных механизмов, четкое определение полномочий работников и работодателей в названной сфере социально-трудовых отношений.

Читайте также:
Сельскохозяйственная кооперация: что это такое, описание и особенности

См.: Ковалева Л. А., Журавлева В. А. Государственное регулирование трудовой дисциплины в 30-е годы XX века (на примере Урала) // Актуальные проблемы права России и стран СНГ – 2004: Материалы международной научно-практической конференции. Челябинск, 2004. Ч. II. С. 202.

См.: Ковалева Л. А., Журавлева В. А. Указ. соч. С. 203.

Рейтинг
( Пока оценок нет )
Понравилась статья? Поделиться с друзьями:
Добавить комментарий

;-) :| :x :twisted: :smile: :shock: :sad: :roll: :razz: :oops: :o :mrgreen: :lol: :idea: :grin: :evil: :cry: :cool: :arrow: :???: :?: :!: